Можно ли торговать на американской бирже, не уезжая из России? Ответ: да, можно. У рынка США большие плюсы – это, в первую очередь, ликвидность, большой выбор акций и меньшие риски. О том, как начать работать на американском рынке и как добиться больших успехов, нам рассказал профессиональный дейтрейдер Александр Герчик.
Досье: Александр Михайлович Герчик, 36 лет, родился в Одессе, закончил пищевой техникум, в 1993 году переехал в Нью-Йорк, сначала работал таксистом, в 1996 году получил лицензию брокера, с 1997 года стал заниматься трейдингом, с 1999 года не имеет ни одного убыточного месяца, входит в сотню лучших трейдеров США, ведет учебный курс о торговле на зарубежных рынках в «Ай Ти Инвест».
Сайт Александра Герчика
www.gerchik.ru
– Почему вы решили заниматься инвестированием на финансовых рынках? Когда, с чего и как все началось?
– В 1993 году я приехал в Америку. Сначала работал на такси, очень часто подвозил людей на Уолл-стрит и разговаривал с ними. Я понял одну вещь: если есть голова на плечах – финансовый мир вам открыт. В 1996 году, получив лицензию, я начал работать брокером – на клиентов. Так я проработал чуть меньше года. А потом подумал, зачем иметь с клиентами головную боль: они все время звонят и говорят, что и как делать, – лучше пойти в трейдинг. Если я могу заключать хорошие сделки для клиентов, почему бы мне не делать этого для себя?
Вначале было очень трудно. Когда я пришел в бизнес, он был практически не развит. Тогда работало всего пара сот трейдеров. Мне сказали: сиди и анализируй свои сделки. Я начал вести дневник трейдера, в который записывал все свои сделки, и потом дома анализировал. На протяжении первых трех лет я приходил на работу в полпятого утра, а уходил в восемь-девять вечера. Так я стал профессионалом. Я знал все свои сделки, тренировал память, просматривал сначала 300-500, потом – 700 графиков в день. То есть я всегда знал, чем буду заниматься целый день, у меня всегда был четкий план действий. Я мог торговать тремястами акциями одновременно. Сегодня даже некоторые большие фонды не могут таким количеством акций торговать одновременно, а я это делал вручную. С 1999 года у меня не было ни одного убыточного месяца, это документально подтверждено.
– Чем вас привлекает рынок? Почему вы решили – рынок и ничего другого?
– Рынок меня привлекает, в первую очередь, тем, что я ни от кого не завишу. То есть я сам принимаю решения – когда покупать, а когда продавать. Никто не стоит над тобой и не говорит под руку. В этом большой плюс. Если что-то не так, винить приходится только самого себя. Лучше чем вы сами, никто не позаботится о ваших деньгах.
– Есть ли разница между трейдингом и инвестированием?
– Разница между инвестированием и трейдингом есть, причем очень большая. Дейтрейдер – это человек, который в конце дня закрывает все свои открытые позиции. Он торгует на внутридневном колебании цен. А людей, которые занимаются инвестированием, внутридневное изменение цен акций особенно не волнует. Инвесторы – это люди, у которых есть свободные средства, они хотят, чтобы эти деньги давали прибыль чуть-чуть больше, чем в банке.
Профессиональные дейтрейдеры – это молодые люди до 30 лет. Это не пятидесятилетние отцы семейства с высшим образованием. Кстати в трейдинге образование вообще не имеет никакого значения. Когда у человека из ПТУ есть громадное желание заработать, его этому можно научить.
– А в чем главная трудность дейтрейдинга?
– Во-первых, нужно перерабатывать огромное количество информации. Во-вторых, стресс. Каждая позиция, в которую вы входите, – это серьезный риск. В трейдинге вы постоянно рискуете. Не все люди могут этот стресс выдержать.
– Как вы думаете, какими качествами должен обладать человек, который хотел бы стать трейдером?
– Это дисциплинированность, колоссальное терпение и, естественно, желание. Без него никуда.
– Какие методы анализа рынка вы используете? Есть ли у вас собственные приемы?
– Самый лучший прием – научиться воспринимать большой объем информации. Кроме того, нужно всегда анализировать все свои сделки и научиться не терять.
Я стараюсь торговать как можно большим количеством акций одновременно. Делаю это по одной простой причине: акции, на которых я теряю, очень быстро продаю, обрезая потери, а акции, на которых я зарабатываю – стараюсь докупать. И даже если я буду прав четыре раза из десяти, я заработаю деньги. Самое главное – это урезать потери.
Кроме того, я очень мощно торгую баскеты. Баскет – это когда берешь и в одну торговую систему вставляешь от 20 до 50 акций одной индустрии, которая сейчас в движении. То есть, чтобы не покупать много акций одной компании и не создавать движения, вы покупаете много по чуть-чуть. Потом можно все одним махом продать. С помощью баскета можно лимитировать риски.
И что еще немаловажно – это самодисциплина.
– Чему вы больше доверяете – техническому анализу или фундаментальному?
– Техническому. Я считаю, что технический анализ отражает все, даже фундаментальные факторы. Технический анализ никогда не обманывает, если акция идет трендом вверх, то вы сразу видите, что по акции хорошие новости. А если акция идет вниз – там новости плохие.
А вы знаете, откуда пошли графики? Графики были придуманы 300 лет назад в Японии, когда торговали рисом. Один продавец предложил, какой смысл привозить на базар рис и продавать тоннами, если можно просто торговать контрактами. Отсюда – японские свечи, так и появился графический анализ.
– Вы на рынке с 1996 года… Когда было легче работать – тогда или сейчас?
– Торговать хорошо всегда, когда есть, что торговать, а что торговать есть всегда. Рынок вечен и глубок как океан.
– Была ли у вас сделка, которая стала самой памятной?
– Была, с акциями фармацевтической компании ELN. За пару дней от ее таблеток, которые оказывали сильное воздействие на сердце, умерло несколько человек. Компания сообщила, что может прекратить выпуск этих таблеток. А они приносили ей 2 млрд долларов в год. После выхода таких новостей акции компании опустились с 60 до 3 долларов за акцию. Я подождал, когда все плохие новости закончились, графический анализ показал точки для входа, и я открыл позицию и затем стал постепенно наращивать количество акций. Акции в течение восьми месяцев поднялись до 16 долларов. И я очень хорошо заработал на них.
– Ставите ли вы перед собой какие-нибудь планы на будущее?
– У меня план один – это в конце месяца всегда приносить домой деньги. Трейдинг – это моя работа, а не увлечение. Это работа, которая мне дает заработок и хорошую жизнь. Вот и разница, как я уже говорил, между инвесторами и трейдерами. Профессиональные трейдеры зарабатывают себе на хлеб торговлей акциями. А инвесторы – это люди, которые пытаются преувеличить свои доходы.
– Расскажите, пожалуйста, какую-нибудь забавную историю из вашей трейдерской жизни…
– Это смешная, но очень правдивая история. Лет шесть назад мне приснилась одна акция. Я пришел утром и ее купил, и она поднялась на 18%. Сон – в руку.
– В чем главные проблемы российского рынка?
– Во-первых, это низкая ликвидность российского рынка. Во-вторых, если в России – около пятисот эмитентов, то в Америке их более пяти тысяч. Так что всегда есть из чего выбрать. В России же профессионалы, у которых много денег, не всегда могут открывать большие позиции из-за неликвидности акций.
Чем еще хороша американская биржа? Даже если там будет какое-то падение, то вы себя не подвергаете колоссальному риску. А когда российский рынок упал с 1 600 пунктов до 1 300 по индексу РТС, некоторые акции потеряли 20-30%. А на американском рынке такого не бывает. В тоже время на американском рынке существуют компании, внутридневное движение акций которых может достигать 20-30%. Вот вам и ликвидность.
Многие думают, что деньги можно делать только в России, где рынок растет быстрыми темпами. Но на американском рынке есть акции, которые только за последний год удвоились или даже утроились. Например, NYX, AXR, NTY, CLB, AZZ и IIG.
Кроме того, на российском рынке недостаточное количество информации, особенно для новичков. Люди не подкованы, так как рынок сравнительно молодой – ему 15 лет, а американскому – 125.
– Какое будущее у российского рынка?
– У российского рынка очень большое будущее. В любой стране мира, когда люди начинают много зарабатывать, они деньги куда-то вкладывают. Естественно, если в рынок вкладывают, то он растет. У американцев это в крови. Здесь дети с шестилетнего возраста знают, что деньги, которые он получил, нужно инвестировать. А в России этого пока нет. В России зарабатывают и тут же покупают сначала стиральную машину, а потом обычную машину.
– Можно ли совмещать торговлю на бирже с другими занятиями?
– Для россиян, которые хотят торговать на американском рынке, есть один большой плюс. Биржи в США открываются по московскому времени в 17.30, так что вся первая половина дня свободна, и вы можете заниматься трейдингом не в ущерб работе.
– Правда ли, что люди с техническим образованием добиваются на рынке больших высот?
– Абсолютно неправда. Очень часто среди профессиональных трейдеров встречаются люди с различным образованием. Здесь самое главное – это желание, человек должен хотеть заработать. Лично я считаю, что люди с математическим складом ума для дейтрейдеров не очень подходят, потому что они очень долго думают и пытаются все анализировать, но в тоже время они отличные инвесторы и аналитики. А в трейдинге есть такие вещи, которые не всегда объясняются и решения нужно принимать быстро.
– А что вы думаете о женщинах-трейдерах?
– Скажу честно, раньше я к этому относился очень плохо. Но несколько лет назад я познакомился с женщинами-трейдерами, которые полностью изменили мое мнение. У женщин есть большие плюсы: они более дисциплинированные, чем мужчины, более спокойно и менее эмоционально торгуют. Женщины, может, и не зарабатывают такого количества денег, как мужчины, но зато они более безопасны как трейдеры. На вопрос, кто будет больше зарабатывать и кто меньше подвержен рискам, я бы ответил так: женщина будет зарабатывать меньше, но она – более безопасный трейдер.
– Какие типичные ошибки делает начинающий трейдер? Как их избежать?
– Самая большая ошибка людей, которые начинают торговать (поэтому они и теряют деньги), в том, что у них просто нет базовых знаний. Некоторые услышали что-то о рынке, почитали и сразу начинают торговать, думая, что они все знают. Это самая большая ошибка. Я считаю, что людям в самом начале нужно учиться, получить хотя бы минимальные знания.
Немало важно, чтобы в перовое время с вами был человек, который вел вас за ручку – то есть следил, правильно вы сделали или неправильно. Поверьте мне, это стоит того. Желательно прослушать какой-нибудь курс, причем от практика. Есть теоретики, которые все красиво объясняют, но когда вы им задаете вопрос по реальной ситуации на рынке, они просто не могут ответить.
В первую очередь, человек должен научиться не терять, и только потом придет все остальное. Можно терять умно, а можно терять глупо. Если вы заходите в позицию, и она обоснована, то есть вы можете себе объяснить, почему в нее зашли, и потеряли на ней – это значить терять по-умному. А если вы зашли, потом вышли с потерями и не поняли, что произошло – это значит терять глупо.
Есть и еще одна проблема. Когда люди начинают торговать, они думают только о деньгах. Это самый ошибочный вариант. О деньгах вообще нельзя думать, надо думать, как совершить правильно сделку. Трейдинг – это как учебный процесс. Когда вы идете в университет, вы сразу обрекаете себя на то, что пять лет будете учиться и ничего не зарабатывать. К тому же в данный момент хорошее образование можно получить за деньги. То есть за любое образование нужно платить либо временем, либо деньгами. Проблема начинающих трейдеров в том, что они хотят сразу и много зарабатывать, а это бывает очень редко.
Многие люди совершают очень большую ошибку, когда идут торговать на последние деньги. Этого делать нельзя.
На сегодняшний день в России, к сожалению, нет ни одной полноценной книги о трейдинге, которая рассказала бы человеку все – от А до Я. Сейчас я заканчиваю работу над книгой. Это будет азбука трейдера, книга советов – там будет все: о том, как начинать, какие ордера бывают, где нужно стоп ставить, как уберечься от лоссов и многое другое. У меня нет цели ее продать и зарабатывать себе на этом имя или деньги. Книга, главным образом, предназначена для студентов, которых я учу.
– В чем заключается ваша программа обучения? Может ли каждый стать трейдером?
– Все должно быть шаг за шагом. У меня есть проверенная, очень мощная схема обучения. Он подходит и для новичков, и для людей, уже имеющих представление о рынке. На курсах я обычно начинаю с самого простого. Потом пытаюсь определить, какой стиль торговли подходит конкретному человеку. Если у него не получалось зарабатывать, я пробую определить по его торговле, почему он не зарабатывал – обычно у меня это получается девять раз из дести. Затем я ему объясняю, что он делал правильно, а что неправильно.
Научить можно многих, всех, конечно, не научишь. Из 50 человек научить можно 40-45. Но это не значит, что все они будут зарабатывать большие деньги. Остальные пять-десять человек – просто не поддаются обучению. Есть люди, которые просто не слушают, для них чужого мнения не существует. А тех, кто готов обучаться, научить трейдингу можно. Я, например, могу из трейдера, который зарабатывает 50 тыс. долларов в год, сделать трейдера, который будет зарабатывать 150 тыс. долларов в год. Мне просто с ним надо посидеть, поскольку я практик, я показываю и все объясняю на практике, что немаловажно.
Я научил уже более 200 человек как минимум. И у меня есть очень мощные ребята, которые зарабатывают колоссальные деньги.
– Слышала, что вы попали в фильм о жизни на Уолл-стрит?
– Да, это действительно так. Фильм называется «Wall-Street Warriors» – «Воины Уолл-стрит». Он рассказывает о людях, которые работают в финансовой индустрии: это управляющий хедж-фондом, инвестиционный банкир, специалист биржи, дейтрейдер и другие. Из нескольких тысяч американских трейдеров на роль дейтрейдера выбрали именно меня. Фильм очень понравился американцам, он шел по платному каналу, у которого более 40 миллионов подписчиков. Сейчас планируется создать новый фильм, и меня пригласили поучаствовать еще в нескольких сериях.
– У многих трейдеров есть свой девиз, есть ли он у вас?
– Конечно, есть. Урежьте потери – прибыли позаботятся о себе сами!
Краткая автобиография:
В 1993 году приехал в Америку.
1993-1996 - работал таксистом в Нью-Йорке.
1996-1998 - брокер в инвестиционной компании.
с 1998 по по настоящий момент - дейтрейдер NYSE.
с 2003 - управляющий партнер одной из крупнейших брокерских компаний США.
С 1999 года не имел ни одного убыточного месяца.
Результаты трейдинга Александра Герчика:
Управлять фондом — терять свободу (статья)
Александр Герчик прошел путь от таксиста до партнера в инвестиционной компании
РЕЗЮМЕ:1971 Родился
1989 Окончил Одесский механико-технологический техникум
1992 Окончил Одесский институт пищевой промышленности
1993-1995 PACE University USA
1996-2003 Worldco
С 2003 - Hold Brothers
Александр Герчик родился в Одессе, там же окончил школу и пищевой техникум, в 1993 году переехал в Нью-Йорк, где работал таксистом, в 1996 году получил лицензию фондового брокера и устроился на соответствующую должность в компанию Worldco, а в 2003-м стал управляющим партнером в Hold Brothers. В последнее время Александр часто бывает в России, здесь он учит студентов трейдингу.
- Когда я работал таксистом, у меня было много постоянных клиентов с Нью-Йоркской фондовой биржи,- рассказывает Александр.- Один из них посоветовал мне попробовать свои силы в трейдинге. В 1996 году я пошел на четырехмесячные брокерские курсы и получил лицензию.
Там очень тяжелый экзамен, один из самых сложных. За семь часов надо ответить на 250 вопросов. Мой английский язык тогда был еще плохой, я ведь его уже в США осваивал. Пришлось выучить наизусть учебник. Учебные пособия могли помочь сдать экзамен, но мало спасали в реальной работе на бирже.
- Мне не у кого было учиться, в середине 1990-х годов трейдинг только зарождался, и было мало людей, которые действительно в нем разбирались. Вот я, например, поначалу неправильно выбрал стиль работы. Есть такая техника: поднятие с низов (bottom picking). Я думал, что если акция упала вниз на $3, то потом она может отскочить и подняться на $1.
И особо не вдавался в детали, поверил в это и проиграл. Это уже потом мне объяснили, что акция вовсе не обязана отскакивать. И я бы долго мучился, если бы мне не помог коллега-японец. Он сказал: «Научись не терять, а заработки сами придут». Этим советом он сэкономил мне несколько лет обучения на собственных ошибках. И заработки действительно пришли, хотя поначалу потери, конечно же, были. Они неизбежны.
30 графиков в минуту
Первое время Александр работал в небольшой брокерской компании, где постигал основы дейтрейдинга - торговли акциями в течение одной сессии.
- Я вставал в четыре утра, в 5.30 был уже на работе. У меня получалось обрабатывать огромное количество информации в день. Это было тяжело - плоских мониторов еще не было, старые экраны «жгли» глаза, после работы болела голова. Но буквально в первый год я вышел в плюс, хотя начинал с $400. Потом перешел в компанию Worldco, и к концу первого года у меня в управлении было уже несколько сот тысяч долларов. В США, если ты лицензированный брокер, тебе могут доверить достаточно крупные суммы.
- К какой цели вы стремились, играя на бирже?- Я не хотел быть обычным трейдером, я хотел добиться успеха. Очень важно приучить себя обрабатывать огромное количество информации. Ты должен уметь извлекать нужные данные из множества графиков. Первое время я старался обрабатывать до 600 графиков каждый день, примерно 30 в минуту. И совершать 1 тыс. сделок в день.
Даже сейчас, когда Александр дает интервью, рядом с ним компьютер, подключенный к интернету, а там графики, графики, графики...
- Мы работаем с двумя видами графиков: дневным и пятиминутным. В последнем случае я смотрю на плавность движения акции, в первом - куда она может пойти и есть ли у нее потенциал. Если такового нет, то я даже не обращаю на нее внимания. Если акция нравится, то начинаю смотреть про нее новости.
- Что значит «нравится акция»?- Это значит, что она подходит мне по всем параметрам. Эта та акция, которая на дневном графике показывает потенциал, на пятиминутном - чистоту и плавность движения. Это значит, что вы зашли в правильном месте и ваш риск минимален. Я всегда стараюсь зайти с минимальным риском и вытащить акцию максимально правильно.
- Сколько в вашем ремесле математики, а сколько - удачи?- Это чистая математика, но чутье тоже очень важно. Я объясняю студентам, что надо торговать всеми акциями, которые тебе нравятся. Статистически доказано, что даже если человек исполняет всего 40% положительных сделок, то он будет зарабатывать деньги. Самое главное - дать прибылям расти и избежать потерь.
- Дей-трейдер - это командная профессия?- Да, это скорее командная работа. Команде проще обрабатывать огромное количество информации. Хотя я знаю людей из других сфер бизнеса, которые в одиночку несколько раз в день на пять минут включают терминал и покупают пару акций. Тут все зависит от того, какие ставить перед собой цели и какие деньги стремиться зарабатывать.
Шесть лет Александр Герчик проработал в компании Worldco. Именно там он начал заниматься преподавательской деятельностью. Герчик брал под свою опеку молодых сотрудников и обучал их основам профессии.
- Проблема многих начинающих трейдеров - отсутствие цели. Они не знают, что хотят получить от биржи. Приходит человек и ставит план: хочу зарабатывать $5 тыс. в день. Так нельзя, торопиться некуда, нужно постепенно подниматься по лестнице дохода. Сначала зарабатывать по чуть-чуть и, главное, научиться не терять, то есть начинать со сделок, которые, может быть, не очень прибыльные, но точно не обернутся большими потерями.
В 2003 году вместе со своими учениками Александр перешел в компанию Hold Brothers.
- В Worldco я начинал обыкновенным трейдером, через два года стал работником №1 и потом три года держался в пятерке лучших трейдеров. В Hold Brothers я перешел управляющим партнером, теперь не только работаю на бирже, но и занимаюсь подбором персонала. Причем когда я пришел, компания была не в лучшей ситуации, и мне пришлось поработать антикризисным менеджером. В 2003 году у нас было 90 человек, сейчас - 700, это очень хорошие цифры для нашего сегмента.
Один из учеников Александра, ставший сотрудником московского офиса Hold Brothers, познакомил Герчика с руководством ITinvest - инвестиционной и брокерской компании, входящей в состав холдинга «Русские фонды».
- Мы затеяли совместный проект, сочетающий предоставление доступа на Нью-Йоркскую фондовую биржу с обучением будущих игроков. Теперь я наездами бываю в России.
Пик еще впереди
- Почему вы не работаете только на себя? При таком богатом трейдерском опыте вы могли бы заниматься исключительно своим капиталом.- Я торгую только на себя, просто в США лицензированный трейдер, каковым я являюсь, может получить от фирмы дополнительное маржинальное кредитование внутри дня и не платить за это ничего, кроме комиссионных. Мне предлагают сейчас хорошие деньги в управление, примерно $50-100 млн, но я продолжаю думать, соглашаться или нет. Управлять фондом - это потеря свободы. Когда управляешь своими деньгами, то и ответственность только перед самим собой, а чужие инвестиции - это подотчетный бизнес. Когда-то я был брокером и управлял деньгами клиентов, поэтому знаю, что это такое. Ведь попадаются клиенты, которые звонят 20 раз в день, и ты обязан им ответить.
- Вы работаете только на американском рынке?- Америка хороша тем, что это ликвидный рынок, мало подверженный колебаниям. Я пробовал работать на российском рынке, но не хочу себя ограничивать. На Нью-Йоркской фондовой бирже (NYSE) более 3 тыс. акций плюс NASDAQ и AMEX, так что выбор есть, и немаленький. На американских биржах есть акции, которые двигаются по 20-30% и больше внутри дня, и даже самый придирчивый трейдер найдет на что положить глаз. И все это против 20 российских акций, которые торгуются в США, причем здесь весь рынок привязан к нефти, даже акции телекоммуникационных компаний. Русский рынок может находиться в застое две недели, а американский движется каждый день.
- Вы отчитываетесь перед своими партнерами по итогам своей работы?- Нет, абсолютно. Каждый выполняет свою работу, и в то же время мы все друг от друга зависим. Просто каждый из нас на своем месте, знает, что нужно делать и за что отвечать. Как партнер компании я отвечаю за группу трейдеров (риск-менеджмент и обучение) - занимаюсь их отбором, также в мои обязанности входит развитие более десяти наших представительств в Европе. Я уже очень много сделал для нашей фирмы, результаты налицо. Раз в месяц мы собираемся, вместе оцениваем результаты и обсуждаем планы и перспективы.
- Как выглядит ваш рабочий день?- Очень просто. Я встаю, пью чай, 30 минут еду в машине на работу, в это время слушаю радио Bloomberg. Добравшись до офиса, начинаю отсматривать графики. Последние минут 40 до начала торгов уделяю новостям. Дальше начинаю торговать акциями. Рабочий день заканчивается в 16.00, сразу после закрытия торгов на Нью-Йоркской фондовой бирже. После работы еду домой и провожу время с семьей, перед сном час-полтора смотрю, что упустил за день. Во время отпуска никогда не подхожу к компьютеру. Мало того, перед отъездом непременно сбрасываю все долгоиграющие акции, чтобы спокойно отдохнуть.
- Вас не смущает постоянный стресс, в котором пребывают трейдеры?- Конечно, смущает, но я по жизни оптимист и стараюсь находить моменты, которые меня радуют, например путешествия, шопинг с женой и другие мелочи. Очень люблю своих студентов, при первой возможности провожу время с ними. Радуюсь их радостям, переживаю их горести.
- Как вы видите свое будущее, ведь сейчас вы находитесь на пике своей карьеры?- Пик еще впереди.
Прямая речьЯ каждый день анализировал все свои сделки, приходил на работу в пять часов утра и уходил в десять вечера.
Компания, октябрь 2007
Когда я увидел первые деньги, то понял, что можно побеждать рынок. Это не казино.
Компания, октябрь 2007
Я брал ребят с заработка $100 тыс. в год и поднимал их до $250-300 тыс. Я занимался с ними и смотрел, почему они не могут зарабатывать больше.
Компания, октябрь 2007
Константин Мильчин http://www.b-online.ru/
Допустим вам необходимо узнать, сколько потребуется времени для удвоения стартового капитала.
